Wie man mit Rohstoffen handelt

Handel mit RohstoffenDer Handel mit Rohstoffen mag für viele von Ihnen neu sein, aber am Ende des Tages ist der Handel mit Rohstoffen sehr ähnlich wie der Handel mit jedem anderen Markt. Die erste Sache, die Sie entscheiden müssen, ist, welchen Broker Sie verwenden werden. Es gibt Terminmärkte, CFD Märkte und eine Vielzahl von Optionsmärkten, die Ihnen den Zugang zu den Rohstoffmärkten erleichtern können. Um Ihnen diese Entscheidung zu erleichtern, schauen Sie sich einfach den Betrag an, mit dem Sie handeln können.

Größe ist wichtig

Beim Handel mit Rohstoffen kommt es auf die Größe an. Das liegt an den Terminmärkten. Terminmärkte sind standardisierte Kontrakte, mit denen Sie verschiedene Rohstoffe handeln können. Um einen Handel auf dem Rohstoffmarkt Ihrer Wahl zu platzieren, müssen Sie die notwendige Marge aufbringen, um diese Position ins Spiel zu bringen, genau wie in der Forex-Welt. Dies ist, wo Terminmärkte ein für einige Leute bisschen teuer sein können. Während einige Rohstoffe billiger sind als andere, mit denen man sich beschäftigen kann, verlangen einige Rohstoffe eine Anfangsmarge von weit über $5000 für einen Kontrakt. Darüber hinaus bedeutet der standardisierte Vertrag, dass nur ein Tick-Wert zur Verfügung steht. Wenn Sie zum Beispiel Rohöl handeln, ist jeder Tick $12,50 wert. Es gibt so genannte "Mini-Kontrakte", aber sie sind normalerweise nicht so liquide und für manche Händler immer noch sehr teuer.

Hier kommen CFD-Anbieter ins Spiel. Sie erlauben es Ihnen, weniger als einen vollen Kontrakt zu handeln, hauptsächlich weil Sie nicht wirklich am Terminmarkt handeln. Sie handeln einen Vertrag mit Ihrem Broker, um die Differenz zwischen dem Eröffnungskurs und dem Schlusskurs zu bezahlen oder zu erhalten. Aus diesem Grund kann Ihr Broker z.B. das Äquivalent von 1 Scheffel Weizen im Gegensatz zur Standardkontraktgröße anbieten. In diesem Sinne könnten CFD-Broker eine gute Option für Sie sein.

Eine letzte Möglichkeit ist der Handel mit Rohstoffen an den Optionsmärkten, aber in letzter Zeit waren die Optionen außerordentlich volatil und teuer. Ebenso haben binäre Optionen in letzter Zeit viel schlechte Presse bekommen und können wegen der hohen Hebelwirkung, die sie bieten, im Allgemeinen außerordentlich gefährlich sein.

Grundlegende Faktoren unterscheiden sich

Denken Sie daran, dass fundamentale Faktoren auf den Rohstoffmärkten anders sein können, als Sie es gewohnt sind, wenn Sie ein Aktienhändler oder vielleicht ein Devisenhändler sind. Das liegt daran, dass Sie es mit tatsächlichen "Dingen" zu tun haben und nicht unbedingt mit Unternehmen oder Volkswirtschaften. Zum Beispiel gab es vor einigen Jahren eine lange Reihe von Überschwemmungen entlang des Mississippi und der Umgebung in den Vereinigten Staaten. Dies hatte massive Auswirkungen auf den Weizenpreis, da Überschwemmungen zu einem wichtigen Thema wurden. Mit der Erntevernichtung ging das Angebot an Weizen für den Markt zurück, was natürlich den Preis in die Höhe treiben würde.

Aus diesem Grund können die sogenannten "Softs" in den Futures-Märkten, die in der Regel Dinge sind, die im Boden wachsen, für einige Händler eine gewisse Herausforderung darstellen, da die Wetterbedingungen sehr wichtig werden. Wenn Sie mit einer Währung handeln, müssen Sie sich keine Sorgen um das Wetter machen, es sei denn, es gibt eine Anomalie wie einen Tsunami in Japan. Insgesamt tritt das Wetter für Devisenhändler nur sehr selten in Erscheinung. Allerdings leben und sterben Agrarhändler, die sich mit Weizen, Mais, Sojabohnen und vielen anderen Märkten beschäftigen, durch Wetterberichte.

Auch Edelmetalle sind ein ganz anderes Tier, da sie oft auf Zinserwartungen der Federal Reserve reagieren. Ebenso wird der Preis der Metalle direkt von der Stärke des US-Dollars beeinflusst, da die meisten größeren Edelmetallmärkte in dieser Währung angesiedelt sind. Aus diesem Grund ist es unerlässlich, dass Sie verstehen, wie der US-Dollar schwankt, bevor Sie mit Gold, Silber oder anderen Metallen handeln.

Liquidität variiert

Eine andere Sache, die es zu beachten gilt, wenn man sich an den Rohstoffmärkten engagiert, ist die Liquidität des Marktes, der gehandelt wird. Nur weil Ihr Futures-Broker die Holzmärkte anbietet, heißt das nicht, dass Sie daran beteiligt sein sollten, da sie sehr illiquide sind und in der Regel mehr als alles andere zur Absicherung eingesetzt werden. Dies ist kein Ort, für Einzelhändler. Kontrastieren Sie das mit dem EUR/USD-Paar, und Sie sehen, dass es einen großen Unterschied beim Ein- und Aussteigen gibt. Viele Einzelhändler sind durch den Mangel an Liquidität in einem Markt verletzt worden, den sie nicht verstehen.

Bleiben Sie bei den Majors

Es ist lustig, dass ich dies empfehle, weil ich nicht glaube, dass dies bei den Devisenmärkten der Fall ist (obwohl viele Händler anders argumentieren werden). Dies liegt daran, dass die Rohstoffmärkte eine unterschiedliche Liquidität haben und wenn Sie an einem Futures-Kontrakt beteiligt sind, kann diese Liquidität Sie verletzen, da der Tick-Wert bei einigen dieser Kontrakte außerordentlich hoch sein kann. Aus diesem Grund sollten typische Einzelhändler Dinge wie Rohöl, Gold, Silber, Mais, Weizen, Sojabohnen, Erdgas usw. handeln. Sich mit Milch, Holz oder sogar Palmöl zu beschäftigen, mag exotisch und daher faszinierend klingen. Es ist jedoch ein ausgezeichneter Weg, um Geld zu verlieren.

Das heißt nicht, dass Sie diese Waren nicht handeln können: Sie müssen nur die entsprechende Kontogröße haben, was nur sehr wenige Einzelhändler tun. Am Ende des Tages ist es am besten, an Märkten festzuhalten, die viel stabiler sind.

Zusammenfassung

Finden Sie einen Broker, der hoffentlich entweder von einer starken Marktbehörde reguliert wird, oder nutzen Sie einen, den Sie bereits haben und der CFD-Märkte anbietet. Als Einzelhändler sind Sie anfangs viel besser dran, wenn Sie CFD-Märkte nutzen, denn Sie können gegen Pennys auf Pump handeln, im Gegensatz zu solch großen Positionen in einigen Märkten.

Denken Sie daran, dass die technische Analyse bis zu einem gewissen Grad auf allen Märkten funktioniert. Je liquider der Markt, desto wahrscheinlicher ist es, dass es funktioniert. Das ist das Schöne an manchen Rohstoffmärkten wie dem Rohöl, weil sie so hochtechnisch sind.

Fundamentalanalyse kann auch für den Rohstoffhandel wichtig sein, wie oben erwähnt, und Nachrichten können ebenfalls wichtig sein. Die Agrarmärkte konzentrieren sich offensichtlich mehr auf das Wetter, während sich das Rohöl mehr auf den Nahen Osten konzentrieren könnte. Die Nachfrage ist auch ein treibender Faktor der Rohstoffpreise. Darüber hinaus habe ich festgestellt, dass der Rohstoffhandel sehr ähnlich wie die Devisenmärkte funktioniert und eine sinnvolle Ergänzung zu Ihrem längerfristigen Handelsplan ist.

Adam ist ein erfahrener Forex Profi, der seit über 12 Jahren auf den Finanzmärkten tätig ist, darunter 6 Jahre bei Merrill Lynch. Er ist vom UK Chartered Institute for Securities & Investment in Fondsmanagement und Anlageverwaltung zertifiziert.